BANCO CENTRAL DE LA REPÚBLICA ARGENTINA
Comunicación “B” 11247/2016
Ref.: Capital mínimo por riesgo de mercado. Volatilidades, inversiones a plazo con retribución variable: títulos públicos nacionales elegibles. Marzo de 2016. Tasa a aplicar a flujos futuros de fondos de activos y pasivos actualizables por “CER” —febrero de 2016—.
01/04/2016
ANEXO
B.C.R.A. | EXIGENCIA DE CAPITAL MÍNIMO POR RIESGO DE MERCADO: VOLATILIDADES (*). INVERSIONES A PLAZO CON RETRIBUCIÓN VARIABLE: TÍTULOS PÚBLICOS NACIONALES ELEGIBLES. ABRIL DE 2016. | Anexo a la Com. “B” 11247 |
Especie | Volatilidad diaria | Zona “md” | Elegible DIVA |
| 1. Títulos Públicos | |||
| Títulos Discount denominados en pesos (DICP) | 0,0175 | 2 | si |
| Títulos Discount denominados en dólares regidos por la ley argentina (DICA) | 0,0210 | 4 | si |
| Títulos Par denominados en pesos (PARP) | 0,0340 | 2 | no |
| Títulos Par denominados en dólares regidos por ley argentina (PARA) | 0,0250 | 4 | no |
| Valores Negociables vinculados al PBI en dólares ley argentina (TVPA) | 0,0335 | 4 | no |
| Valores Negociables vinculados al PBI en dólares ley de Nueva York (TVPY) | 0,0370 | 4 | no |
| Bonos de Consolidación en moneda nacional - 6a. Serie al 2% (PR13) | 0,0135 | 2 | no |
| Bonos de Consolidación Proveedores - 8a. Serie en pesos (PR15) | 0,0100 | 1 | no |
| Bonos Garantizados Fondo Fiduciario para el Des. Prov. - vto. 2018 (NF18P) | 0,0090 | 1 | no |
| Bonos de la Nación Argentina en dólares al 7% 2017 (AA17D) | 0,0180 | 3 | si |
| Bonos de la Nación Argentina $ BADLAR priv + 275 pb, vto. 2018 (AMX8P) | 0,0035 | 1 | no |
| Bonos de la Nación Argentina $ BADLAR priv + 250 pb, vto. 2019 (AMX9P) | 0,0080 | 1 | no |
| Bonos de la Nación Argentina $ BADLAR priv + 200 pb, vto. 28.03.2017 (AM17P) | 0,0050 | 1 | si |
| Bonos de la Nación Argentina en Dls. al 8,75% vto. 2024 (AY24D) | 0,0165 | 4 | si |
| Bonos de la Nación Argentina $ tasa badlar priv + 200 pb. vto. 2016 (AS16P) | 0,0045 | 1 | no |
| Bonos de la Nación Argentina vinculados al dólar al 1,75% vto. 2016 (AO16D) | 0,0105 | 3 | si |
| Bonos del Tesoro Nacional vencimiento septiembre 2016 (A2S6P) | 0,0090 | 1 | no |
| Bonos del Tesoro Nacional vencimiento mayo 2016 (AY16P) | 0,0045 | 1 | si |
| Bonos del Tesoro Nacional vencimiento julio 2016 (AL16P) | 0,0040 | 1 | si |
| Bonos de la Nación Argentina vinculados al dólar 0,75% vto. 2017 (AF17D) | 0,0145 | 3 | si |
| Bonos de la Nación Argentina vinculados al dólar 0,75% vto. Junio 2017 (AJ17D) | 0,0185 | 3 | no |
| Bonos de la Nación Argentina vinculados al dólar 0,75% vto. sept 2017 (AS17D) | 0,0190 | 3 | no |
| Bonos de la Nación Argentina en $ Badlar privada +300pbs. Vto. 2017 (AO17P) | 0,0055 | 1 | no |
| Bonos de la Nación Argentina vinculados al dólar al 2,40% vto. 2018 (AM18D) | 0,0130 | 3 | si |
| Bonos de la Nación Argentina usd estadounidenses 8% vto. 2020 (A020D) | 0,0205 | 4 | no |
| Bonos de la Nación Argentina usd estadounidenses al 6% vto. 2016 (AD16D) | 0,0090 | 3 | no |
| Bonos de la Nación Argentina $ tasa BADLAR priv + 325 pb, vto. 2020 (AM20P) | 0,0150 | 1 | no |
| Títulos de Deuda Pública, Clase 1, Provincia del Chubut, vto. 2019 (PUO19) | 0,0205 | 3 | n. a. |
| Títulos Públicos Ciudad de Buenos Aires Clase 4 Vto 2019 (BDC19) | 0,0210 | 3 | n. a. |
| Títulos de Deuda de la Prov de Neuquén, Serie 1, Clase 2, vto. 2018 (NDG21) | 0,0190 | 3 | n. a. |
| Letras del BCRA en pesos con vencimiento 06.04.16 (H06A6) | 0,0025 | 1 | n. a. |
| Letras del BCRA en pesos con vencimiento 13.04.16 (H13A6) | 0,0025 | 1 | n. a. |
| Letras del BCRA en pesos con vencimiento 20.04.16 (H20A6) | 0,0025 | 1 | n. a. |
| Letras del BCRA en pesos con vencimiento 04.05.16 (H04Y6) | 0,0025 | 1 | n. a. |
(*) Información para la determinación extracontable de la exigencia de capital por riesgo de mercado conforme a lo establecido en el punto 5. de la Comunicación “A” 5867.
n.a.: no aplicable.
2. Acciones | Volatilidad diaria |
| Agrometal (AGRO) | 0,0365 |
| Aluar Aluminio Argentino (ALUA) | 0,0280 |
| BBVA Banco Francés (FRAN) | 0,0345 |
| Banco Hipotecario (BHIP) | 0,0355 |
| Banco Macro (BMA) | 0,0345 |
| Caputo (CAPU) | 0,0500 |
| Central Puerto (CEPU) | 0,0240 |
| Comercial del Plata (COME) | 0,0330 |
| Consultatio (CTIO) | 0,0330 |
| Cresud (CRES) | 0,0305 |
| Edenor (EDN) | 0,0390 |
| Endesa Costanera (CECO2) | 0,0390 |
| Grupo Financiero Galicia (GGAL) | 0,0315 |
| Mirgor (MIRG) | 0,0310 |
| Molinos Juan Semino (SEMI) | 0,0350 |
| Molinos Río de la Plata (MOLI) | 0,0310 |
| Pampa Energía (PAMP) | 0,0355 |
| Petrobras Energía (PESA) | 0,0280 |
| Petróleo Brasileiro - Petrobrás (APBR) | 0,0440 |
| San Miguel (SAMI) | 0,0295 |
| Siderar (ERAR) | 0,0285 |
| Telecom Argentina (TECO2) | 0,0285 |
| Tenaris (TS) | 0,0255 |
| Transener (TRAN) | 0,0380 |
| YPF (YPFD) | 0,0305 |
(*) Información para la determinación extracontable de la exigencia de capital por riesgo de mercado conforme a lo establecido en el punto 5. de la Comunicación “A” 5867.
A LAS ENTIDADES FINANCIERAS:
Nos dirigimos a Uds. para hacerles llegar, en orden a lo establecido en el punto 5. de la Comunicación “A” 5867, las volatilidades diarias y zonas que corresponden a los títulos públicos, instrumentos de regulación monetaria del Banco Central de la República Argentina y acciones del panel “MERVAL”, a los efectos de calcular extracontablemente durante abril de 2016 la exigencia diaria de capital mínimo en función del valor a riesgo de las posiciones que se determinen para tales activos, conforme a la metodología a que se refiere el punto 6.2. de las normas sobre “Capitales mínimos de las entidades financieras” vigentes al 29.2.16.
En línea con lo señalado en el párrafo precedente, y conforme a lo establecido en el punto 6.5.6.4. de las citadas normas, les informamos que la volatilidad que se utilizará durante abril de 2016 para el cálculo del valor a riesgo de la posición en dólares estadounidenses es igual a 0,0185.
Además, les comunicamos que la tasa a emplear en marzo de 2016 para ajustar los flujos futuros de fondos de activos y pasivos actualizables por “CER” en la determinación del “VANajrp”, a los efectos de elaborar la información a remitir a través del Régimen Informativo sobre la Exigencia e Integración de Capitales Mínimos —relacionada con el riesgo por variaciones de la tasa de interés— es de 30,4% anual.
En otro orden, atento a lo dispuesto en el punto 2.5.5.1. de las normas sobre “Depósitos e inversiones a plazo”, se indican en Anexo los títulos públicos nacionales elegibles para abril de 2016 a los efectos de determinar el rendimiento en las inversiones a plazo con retribución variable.
Saludamos a Uds. atentamente.
BANCO CENTRAL DE LA REPÚBLICA ARGENTINA
MATÍAS A. GUTIÉRREZ GIRAULT, Gerente de Emisión de Normas. — ANA M. DENTONE, Subgerente de Emisión de Normas.
e. 24/05/2016 N° 33733/16 v. 24/05/2016
Fecha de publicación 24/05/2016